Archivo - Sede de Mapfre. - MAPFRE - Archivo
MADRID 1 Jun. (EUROPA PRESS) -
Mapfre ha concluido la colocación de títulos de deuda subordinada 'Tier 2' por importe de 500 millones de euros, con opción de amortización anticipada en 2036 y vencimiento final en 2037, dirigida exclusivamente a inversores cualificados, según ha explicado la aseguradora este lunes en un comunicado.
La emisión ha quedado fijada con un cupón del 4,50% anual hasta junio de 2036. Además, los títulos cotizarán en el mercado AIAF y tendrán la consideración de capital regulatorio Tier 2 bajo la normativa de Solvencia II.
En la operación, que ha alcanzado una demanda superior a los 2.500 millones de euros --equivalente a cinco veces el importe finalmente emitido--, han participado más de 150 inversores institucionales.
En este sentido, desde la compañía han explicado que la fuerte demanda recibida ha permitido reducir el diferencial inicialmente anunciado en más de 30 puntos básicos, hasta un 'spread' final de 145 puntos básicos por encima del mid-swap --referencia utilizada en estas emisiones--.
Por tipología de inversor, la emisión se distribuyó principalmente entre gestoras de fondos, con una participación del 68%; aseguradoras y fondos de pensiones, con un 20%; y bancas privadas y otras entidades financieras, con un 3% de participación.
Por distribución geográfica, los mayores volúmenes de demanda procedieron de Reino Unido e Irlanda (31%), seguido de Francia (24%), Benelux (20%), Alemania y Austria (10%), España (7%) y otros mercados europeos.
"El apetito inversor confirma la confianza en el modelo de negocio diversificado de Mapfre, apoyado en su solvencia y la estructura de capital del Grupo. De nuevo, aprovechamos las buenas condiciones del mercado para seguir incrementando nuestra fortaleza financiera", ha aseverado el director general financiero (CFO) de la firma, José Luis Jiménez.
OFERTA DE RECOMPRA
En paralelo, la aseguradora ha invitado a los tenedores de su emisión de obligaciones subordinadas de 600 millones de euros, con vencimiento en marzo de 2027, a ofrecer dichos títulos para su recompra en efectivo. Una operación que está sujeta al desembolso de una nueva emisión por el mismo importe, según ha comunicado la firma a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).
El periodo para que los inversores presenten sus ofertas de venta se extiende desde este lunes hasta las 17.00 horas del próximo 8 de junio.
El precio de recompra se ha fijado en el 101,15% del importe nominal de las obligaciones (equivalente a 101.150 euros por cada bloque de 100.000 euros de principal), al que se sumará el pago de los intereses devengados y no pagados hasta la fecha de liquidación, prevista para el 12 de junio.
La aceptación de la recompra por parte de Mapfre está condicionada al cumplimiento de la denominada 'condición de nueva financiación'. Esta consiste en el desembolso de una nueva emisión propuesta de obligaciones ordinarias denominadas en euros, por un importe nominal agregado de al menos 500 millones de euros y en denominaciones de 100.000 euros, al amparo de su programa de renta fija de 5.000 millones de euros.
